- Hưởng lợi nhờ Giá PVC đầu vào giảm, tạo tăng trưởng Biên lợi nhuận Gộp Trung bình quanh 37%
- Chi phí hạt nhựa PVC chiếm ~64% trong tổng chi phí hoạt động sản xuất kinh doanh của BMP.
- Theo ChemOrbis, một đơn vị nổi tiếng chuyên nghiên cứu về hạt nhựa, nguyên nhân của nhịp điều chỉnh giá PVC gần đây ở khu vực Đông Nam Á (ĐNA) và Ấn Độ là do nguồn cung dồi dào và nhu cầu vẫn còn yếu.
- Sản lượng Q3 giảm so với quý trước do vào mùa thấp điểm…
- Do Quý 3 thường là mùa mưa ở Việt Nam nên nhu cầu ống nhựa xây dựng thường thấp. Do đó, chúng tôi dự báo sản lượng bán hàng trong Q3/2023 của BMP sẽ giảm so với quý trước, trước khi phục hồi trong Q4/2023.
+ Đồng thời, chúng tôi tin rằng triển vọng nhu cầu thực tế cũng tươi sáng hơn nhờ:
• Những chính sách hỗ trợ của Chính phủ đối với TT. BĐS nhà ở cũng như
• Các chính sách tài khóa: giảm VAT, và tăng cường đầu tư công
• Chính sách tiền tệ: quyết liệt cắt giảm lãi suất.
*=> Có thể : Doanh thu Q3/2023 rơi vào tầm hơn 1,188 nghìn tỷ *
*LNTT : 235 tỷ
- Doanh thu Q4/2023 : 1,526.6 nghìn tỷ và LNTT 340 tỷ
Chính sách chi trả cổ tức BMP
BMP tiếp tục duy trì chính sách trả cổ tức cao khi sử dụng 99% LNST năm 2022 để chi trả cổ tức. 2023 BMP hiện không có kế hoạch đầu tư lớn, với lượng tiền lớn và triển vọng kết quả kinh doanh khả quan, chúng tôi kỳ vọng BMP tiếp tục duy trì chính sách trả cổ tức tiền mặt hấp dẫn cũng sẽ thế và hưỏng quanh 12.000 đồng/cp khi Lợi nhuận ròng cả năm 2023 quanh 1000 tỷ
Tổng kết lại :
- Định giá :
Đóng phiên 13/10 thì giá đang giao dịch là 92k/cp thì với tỷ suất cổ tức/cp như kế hoạch là 13.05% nhiều hơn gấp đôi so với Lãi suất kỳ hạn 12 tháng của các NHTM ( đang 6% )
-Ngày 13/10 đang giao dịch quanh P/e vùng đáy lịch sử là 7.54 nên khá là hấp dẫn khi tỷ suất cổ tức tiền mặt cao và việc đang giao dịch vùng đáy p/e nếu P/e là 8.x
=> Buộc phải tham gia CLB 3 chữ số
— Thông tin liên hệ : 0333384839 hoặc group trao đổi miễn phí ở trên profile