Câu chuyện nhóm ngành sắp tới

Thị trường trong nước
#1

- Dư địa để hạ LS không còn quá cao, tuy nhiên chính sách thì sẽ cần duy trì, nên ít nhất sẽ không có chuyện đảo chiều tăng trở lại mà duy trì nền ls thấp như này hoặc thậm chí thấp hơn ở các tháng tới

- Nhìn đến TTCK thường phải nhìn đến kỳ vọng

  • Kỳ vọng về chính sách tiền tệ => dư địa không nhiều + câu chuyện không còn mới

  • Kỳ vọng về sự hồi phục của doanh thu - lợi nhuận, hay gọi là bctc =>đây chính là key sau 6 tháng từ thời điểm hạ LS => Hay gọi là kỳ vọng tăng trưởng

  • Các phiên trước nghỉ lễ, sự lan tỏa trở lại đã cho thấy không thiếu nhóm tiềm năng với các câu chuyện khác nhau, chủ yếu là các nhóm CP liên quan đến xuất khẩu, vận tải, hàng hóa,…

[IMG]
[IMG]948×1222 208 KB

- Các nhóm nào sẽ liên quan đến câu chuyện vĩ mô

  • Chứng khoán: Lãi suất giảm, tiền lựa chọn chỗ đầu tư tốt, danh mục tự doanh ấn tượng, thanh khoản cao,… tuy nhiên đã tăng cao thì câu chuyện không còn mới, điểm mua gọi là rẻ cầm dài không có, chỉ hợp để trading từng nhịp sóng của TT

  • Nhóm xuất khẩu, vận tải, hàng hóa: Để ý xuất siêu đến 21.1 tỷ USD, tăng trưởng xuất khẩu không ấn tượng nhưng đã qua đáy, thì cái gì không xấu hơn của chứng khoán chính là cái tốt. Ngoài ra các nhóm liên quan đến hàng hóa thì nhìn vào giá cả, xem giá đầu ra có tăng hay không, hay một số mặt bằng có bị hạn chế nguồn cung ở 1 số các nước khác

  • BĐS: Nên có, vì đơn giản chiếm đến 20% tín dụng của nền kinh tế, muốn kinh tế tốt lên không thiếu bđs được. Sóng ngắn có thể tăng thêm và đi ngang nhưng sóng dài thì không ngại

  • Xây dựng - ĐTC: Khi room hạ LS không còn nhiều, thì tất nhiên chính sách tài khóa sẽ phải bù lại rồi. Tập trung với nhóm vật liệu xây dựng xung quanh Long Thành, rồi đến các nhà thầu trúng thầu nhiều dọc cao tốc Bắc Nam

  • Bán lẻ: Các số liệu bán lẻ dịch vụ hồi trở lại, từ giờ đến cuối năm nhu cầu tiêu thụ cho mảng ICT cao, sắp cuối năm mùa lễ hội ,cộng thêm mùa tựu trường cho mảng laptop. tuy nhiên ngành này tăng trưởng sẽ không quá nhanh và ví dụ việc bán laptop cũng chỉ là 1-2 tháng rồi hết, nên là đánh ngắn và đánh nhiều nhịp hợp lý hơn

  • Ngân hàng: Không ưu tiên vì vốn hóa cao, tín dụng chậm, điểm cộng khoảng trống để tăng NIM là lớn, phù hợp cho ai cầm dài hơn là đánh ngắn

- Ngoài ra đó chính là câu chuyện đầu cơ liên quan đến sự kiện Biden sang Việt Nam, chủ động mua đánh ngắn, liên quan trực tiếp là FDI và xuất nhập khẩu. Lưu ý đây là đánh theo tin, thì đôi khi kết thúc sóng còn trước cả là lúc biden sang VN, nên đánh sớm, đánh nhanh, có lời là chốt hoặc khi bị bán là chốt