Ử DỤNG MÁY TÍNH
VÀ CÁC HỆ THỐNG BẢNG ĐIỆN GHI NHẬN GIAO DỊCH
Phương pháp giao dịch của Jesse Livermore sẽ sớm có trên một hệ thống máy tính và sẽ được gắn vào nguồn cấp dữ liệu thị trường chứng khoán trực tuyến. Nguồn cấp dữ liệu này cung cấp cơ sở dữ liệu thời gian thực. Hệ thống Livermore này sẽ cung cấp cơ sở dữ liệu thứ cấp để bạn có thể giao dịch như “Livermore". Hệ thống này sẽ giống như việc tham gia vào một thị trường chứng khoán do, nơi mọi dữ liệu đều là thật ngoại trừ việc bạn sẽ sử dụng tiền ảo. Người tham gia sẽ nhận được 100.000 đô la “tiền ảo”. Tuy nhiên, Livermore tin rằng “Nếu bạn không đặt tiền của mình lên bàn, bạn không bao giờ có thể kiểm tra khả năng phán đoán của mình”. Vì vậy cũng sẽ có tùy chọn thứ hai cho phép người tham gia giao dịch bằng tiền thật.
Chương này sẽ như một bản xem trước ngắn gọn về cách phần mềm sẽ hoạt động.
Jesse Livermore không bao giờ sử dụng biểu đồ. Ông ưu tiên sử dụng phân tích toán học để đưa ra kết luận của mình. Không nghi ngờ gì rằng Jesse Livermore đã tận dụng mọi công nghệ và phương pháp hiện đại nhất thời điểm đó để gia tăng khối lượng và độ chính xác của thông tin ông nhận được. Không nghi ngờ gì về việc ông sẽ sử dụng phân tích biểu đồ kết hợp cùng các lý thuyết toán học của mình nếu thời đó kỹ thuật phân tích biểu đồ cũng phát triển như
ngày nay. Do đó, ngày này, để giúp giải thích cách tiếp cận của ống với thị trường, chúng ta sẽ sử dụng các công cụ đó hạn hóa các biểu đồ.
S TDT – Top Down Trading – Khái niệm “Giao dịch từ trên xuống” rất đơn giản, trước khi thực hiện giao dịch bất kỳ. cổ phiếu nào, trước tiên bạn phải kiểm tra các mục từ trên xuống, giống như cách một phi công kiểm tra danh sách các điều kiện an toàn của máy bay trước khi cất cánh.
$ TM – The Market – Kiểm tra đường ít kháng cự cho xu hướng chung của thị trường. Hãy nhớ rằng, Livermore không bao giờ sử dụng thuật ngữ “Bò" hoặc “Gấu” bởi vì chúng ép buộc một tư duy mà ông tin rằng chúng làm cho đầu óc nhà giao dịch không thể trở nên đủ linh hoạt. Ông đã sử dụng thuật ngữ “Đường ít kháng cự để kiểm tra và đảm bảo xu hướng thị trường sẽ gặp ít cản trở nhất có thể dù cho xu hướng thị trường có đang đi lên, đi xuống hay đi ngang. Hãy đảm bảo bạn kiểm tra đúng thị trường mà cổ phiếu đang được giao dịch, ví dụ: Dow, NASDAQ hoặc Amex, trước khi thực hiện giao dịch. Điều cần thiết là đảm bảo thị trường đang trên đường ít kháng cự trước khi bạn quyết định tham gia giao dịch”. $ TIG – The Industry Group – Kiểm tra nhóm ngành mà cổ phiếu đang hoạt động. Ví dụ: Nếu bạn đang xem xét giao dịch cổ phiếu ATT (công ty kinh doanh dịch vụ viễn thông đa quốc gia, trụ sở tại Texas), hãy xem nhóm Viễn thông đường dài. Nếu bạn đang dự định thực hiện một thương vụ với cổ phiếu Haliburton (công ty kinh doanh các định vụ khai thác và sản xuất các sản phẩm dầu khí), hãy xem nhóm Khoan dầu. Nếu bạn đang xem xét giao dịch cổ phiếu Harrah Entertainment (công ty kinh doanh sòng học và khách sạn), hãy kiểm tra nhóm cổ phiếu ngành Kinh doanh sông bạc, hãy đảm bảo rằng nhóm ngành đang đi đúng xu hướng, và đang trên đường ít kháng cự, và sẽ mang lại cho bạn một tương lai lợi nhuận êm đềm. $ TT – Tandem Trading - Kiểm tra và so sánh cổ phiếu ban quan tâm với các cổ phiếu chị em của chúng. Nếu bạn dự định giao dịch cổ phiếu General Motors (hãng sản xuất ô tô của Hoa Kỳ, trụ sở tại bang Michigan, Hoa Kỳ) hãy kiếm tra các cổ phiếu chị em như Ford hoặc Chrysler. Nếu bạn định giao dịch cổ phiếu Best Buy (nhà bán lẻ điện tử tiêu dùng đa quốc gia của Hoa Kỳ, trụ sở tại bang Minnesota, Hoa Kỳ) hãy kiểm tra cổ phiếu Circuit City – một cổ phiếu chị em. Giao dịch song song yêu cầu nhà giao dịch đặt hai cổ phiếu cùng nhóm cạnh nhau để so sánh.
Việc tiếp theo là thực hiện phân tích kỹ lưởng về nội tại cơ bản (kết quả kinh doanh, ban lãnh đạo, lợi thế cạnh tranh,…) của từng cổ phiếu mà bạn dự định giao dịch. Đây là trách nhiệm của bạn, không ai có thể làm thay bạn và nó phụ thuộc hoàn toàn vào “sự siêng năng của bạn”. Bước cuối .
$ CPP Continuation Pivot Point - Điểm tiếp tục x hướng là sự xác nhận một xu hướng chung vẫn sẽ tiếp tục sau một đợt điều chỉnh ngắn. Điểm tiếp tục xu hướng có ý nghĩa xác nhận hai điều:
Xu hướng cơ bản sẽ không thay đổi.
Đây là một điểm mua tốt để bạn có thể gia tăng vị thể hiện tại của mình (gia tăng khối lượng cổ phiếu đang nắm giữ).
Nhưng hãy nhớ rằng, bạn chỉ nên gia tăng vị thế sau khi cổ phiếu đã tiếp tục bứt phá theo xu hướng cũ sau một đợt điều chỉnh ngắn. Trong trường hợp này, có phiếu Charles Schwab (một công ty môi giới) đã tăng mạnh hơn 15 điểm trong 3 ngày và phát triển thành một mức tăng đột biến. Trong ngày cuối cùng của xu hướng đi lên, đà tăng bị phá vỡ và giá cổ phiếu quay đầu giảm và đóng cửa gần mức thấp nhất trong ngày. Sáng hôm sau cổ phiếu mở cửa và tiếp tục rơi xuống sâu hơn. Những đợt đảo chiều trong một ngày thường đi kèm với khối lượng giao dịch tăng. Kịch bản này là một "tín hiệu nguy hiểm” vô cùng mạnh đối với Livermore.
$ S – Spikes – Được định nghĩa là một chuỗi tăng nước rút vào cuối mỗi giai đoạn tăng giá – thường là ba ngày liên tiếp hoặc hơn với sự gia tăng đáng kể của giá cổ phiếu kèm theo khối lượng lớn – đây là một cảnh báo và nhìn chung không phải là tin tốt.
$ DR - One Day Reversal – Sự đảo chiều trong ngày xảy ra khi mức cao nhất trong ngày cao hơn mức cao của ngày hôm trước, nhưng giá đóng cửa lại thấp hơn mức đóng cửa của ngày trước đó và khối lượng giao dịch cao hơn khối lượng giao dịch của ngày trước đó. Khi thị trường cho bạn thấy tín hiệu này, hãy coi chừng!”. Lưu ý: Từ tháng 1 đến đầu tháng 5, cổ phiếu GM được giao dịch ở trong khoảng giá từ 70 đô la đến 75 đô la mỗi cổ phiếu.
S BOCB - Breakout From A Consolidating Base - Tăng giá từ nền giá tích lũy kết hợp với khối lượng lớn thường là tín hiệu của một động thái mạnh mẽ sắp xảy ra. Các mẫu hình tích lũy có thể có nhiều hình dạng khác nhau.
$ BONH – Breakout On A New High - Mức giá cao vượt đỉnh. Hãy cảnh giác khi một cổ phiếu có sự đột phá lên một đình giá mới – một mức giá cao chưa từng có – kết hợp cùng khối lượng giao dịch lớn. Logic cho điều này đã được giải thích trong các chương trước trước – khi một cổ phiếu đạt mức cao mới, điều đó có nghĩa cổ phiếu có nguồn cung bán ra rất cao. Khi nhiều người mua một cổ phiếu ở mức cao và khi cổ phiếu giảm giá, họ bị lỗ và không bán ra, thay vào đó họ chờ đợi có phiếu trở về mức giá cũ mà họ đã mua. Họ chờ đợi và chờ đợi cho đến khi cổ phiếu cuối cùng quay lại mức giá cao cũ, khi đó họ sẽ bán ra để thu tiền về, đồng nghĩa với việc sẽ có một lượng lớn cung cổ phiếu trên thị trường và sẽ cần một thời gian để có thể hấp thụ hết nguồn cung cổ phiếu này trước khi giá có thể vượt đỉnh và tiến lên một bầu trời quang đãng mới, điều này xảy ra với hầu hết cổ phiếu trên thị trường. Khi cổ phiếu đã vượt được đình cũ, điều này cũng chứng tỏ hiện cổ phiếu đã có đủ sự quan tâm và nhu cầu để đưa giá cổ phiếu lên một tầm cao hơn. Ghi chú: Có phiếu Best Buy (nhà bán lẻ đồ điện tử, thiết bị gia dụng và phần mềm giải trí) đã thoát ra khỏi mức đỉnh cũ 30 đô la vào tháng 12 năm 1998 và tiếp tục leo lên mức giá cao mới.
, BV – Big Volume - Khối lượng giao dịch lớn là một chi báo quan trọng đối với Livermore cũng như đối với bất kỳ nhà giao dịch thành công nào. Khối lượng đại diện cho số lượng cổ phiếu đang được giao dịch trong một thị trường cu thể (Dow, Nasdaq) hoặc một nhóm ngành, hoặc một cổ phiếu cụ thể nào đó. Nó đơn giản là một chỉ báo của cung và cầu. Nếu khối lượng giao dịch tăng lên (trong một thị trường, nhóm ngành hoặc một cổ phiếu cụ thể nào đó) trong một xu hướng tăng, điều đó có nghĩa là đang có sự linh quan tâm lớn của các nhà đầu tư và có thể cổ phiếu đang trong giai đoạn tích lũy. Và ngược lại, nếu một cổ phiếu đang trong xu hướng giảm và nó có khối lượng giao dịch lớn, chứng tỏ cổ phiếu đó đang bị bán vì sự lo sợ giá cổ phiếu sẽ tiếp tục giảm, do đó rất có thể giai đoạn phân phối đang diễn ra. Khối lượng giao dịch nên được kiểm tra hàng ngày và hàng tuần.
Livermore bắt đầu theo dõi chặt chẽ một cổ phiếu nếu khối lượng hàng tuần tăng hơn 50% so với khối lượng bình quân trước đó. Ông có thể tính toán con số này trong đầu. Ông dặn Harry Dache – Trợ lý văn phòng - ghi lại khối lượng giao dịch trong ngày của cổ phiếu mà ông ấy đang quan tâm để có thể xem lại bất cứ khi nào ông cần. Lưu ý: Cổ phiếu Capital One Financials có khối lượng giao dịch tuyệt vời, đã tăng đột biến vào đầu tháng 10 cho thấy giả cổ phiếu đã “chạm đáy”, và chỉ bảo khối lượng bảo hiệu xu hướng giảm sắp thay đổi. Hãy cảnh giác rằng KHỐI LƯỢNG GIAO DỊCH thường là một tín hiệu xác nhận quan trọng để chỉ ra sự đảo chiều của xu hướng.