Trước mắt mỗi tháng tăng quanh 10% là Tiền cứ về túi mạnh
1 Likes
Tiền thu đều 24/24 giờ mỗi ngày , lợi nhuận gộp trên 45%, không có cổ nào ổn định và hiệu quả bằng
1 Likes
DSH cập nhật
- Mảng BOT
Q1 BOT: 180 tỷ doanh thu (+18,4%) ; DSH sau thuế Q1: 55 tỷ LNST
Tháng 4 BOT: 61,5 tỷ (+9%)
BOT HN–BG nghiên cứu mở rộng 6 làn
Vành đai 4 sắp vận hành
Hữu Nghị–Chi Lăng đang hoàn thiện
THỬ ĐỊNH GIÁ XEM:
- 4 tháng đầu năm: 241,5 tỷ
=> Ước doanh thu 2026: DT2026=241,5x3 = 724,5 tỷ
-
Do Q4 thường cao hơn nên mình lấy: DT2026=760 tỷ
-
Lấy FCFE=30%Doanhthu: 760×30% =228 tỷ
-
Giả định tăng trưởng doanh thu 8%/năm
-
Chiết khấu lấy r=12%
-
Thu phí đến 2037 (Tính 11 năm 2026 đến 2037)
→ Kết quả:
PVBOT ≈ 1.900−2.200 tỷ -
DSH sở hữu:
58% BOT=> 2.000×58% = 1160 tỷ -
Số lượng cổ phiếu: 35triệu => Giá cổ phiếu = ~ 1.160/35 = 33K/cp
=> Lấy thận trọng hơn: 24-28k/cp
bác chưa tính đến mảng nhà ở xã hội , xây lắp cầu đường trong 3 năm tới và giai đoạn 2 mở BOT lên 6 làn xe , 8 làn xe thời gian thu phí kéo dài hơn thêm khoản 15 năm nữa, nên định giá của bác chỉ áp dụng cho mỗi cái BOT hiện nay thôi
1 Likes
tính thận trọng đó bác
Tính gì bèo bọt vậy ông, bot chi phí cố định, bao nhiêu doanh thu tăng thêm chuyển hết thành lợi nhuận là yếu tố hấp dẫn nhất thì chưa đưa vào.
Như năm 2025 bot chia lợi nhuận cho DSH 25% = 54 tỷ đồng
Tức lãi sau thuế bot 2025 trên 54%/25% = 216 tỷ đồng
Doanh thu bot 4 tháng đầu năm đã tăng hơn 30 tỷ đồng, tôi chỉ tính doanh thu cả năm tăng thêm hơn 60 tỷ đồng, con số này chuyển hết thành lợi nhuận thì lãi sau thuế bot năm 2026 phải 270 tỷ đồng
DSH nắm 58%, lãi riêng mảng bot năm 2026 là 15x tỷ, cộng thêm core hạ tầng và bds DSH lãi sau thuế trên 200 tỷ năm 2026, khớp số liệu kế hoạch đề ra.
Muốn tính thì theo hướng này, cứ thế mà tính tiếp cho các năm sau.
2 Likes
![[IMG]](https://images.f247.com/original/4X/2/b/2/2b2c51adb283b6086d127d630b44f3cab089b00e.png "Xem ảnh lớn.")
Nói có sách, mách có chứng đây
Do chi phí không đổi, gần như doanh thu tăng thêm chuyển hết thành lợi nhuận, giúp:
Bot Hà Nội Bắc Giang luôn duy trì tăng trưởng lợi nhuận từ 30-100%/năm
Năm 2025 bot lãi sau thuế 216 tỷ, thì 2026 phải lãi sau thuế ít nhất khoảng 216 x 130% = 280 tỷ đồng
Ở trên tôi trừ hao lại tính còn 270 tỷ đồng thôi.
DSH hoàn thành đúng kế hoạch lnst hơn 200 tỉ thì vừa định giá rẻ (khi hơn 2 năm là lợi nhuận sau thuế bằng vốn hoá) vừa có kỳ vọng doanh nghiệp lớn lên ở tương lai, ko có cơ hội đầu tư nào tốt hơn DSH ở giai đoạn hiện tại
1 Likes
có số BOT tháng 5 chưa các bác?
Cuối tháng 5 mới công bố tháng 4,thì cuối tháng 6 mới công bố tháng 5
1 Likes
cảm ơn bác
1 Likes
Tin tốt cho nhà ở xã hội, HQC trần cứng mấy phiên, không lý gì DSH đỏ miết. DSH mới là cp kinh doanh tốt, còn HQC hàng lỏm
1 Likes
DSH có vỏn vẹn 35 triệu cp,lãi đều đặn trên 200 tỷ/năm, như máy in tiền lộ thiên. DSH đã bị bốc lột giá quá đà
DSH kế hoạch 2026 lãi 203 tỷ,eps 6k, lên 3x pe mới = 5, lên 6x pe mới = 10
Tháng 6 này thôi ace: Sớm thoả thuận phương án nâng cấp QL1 đoạn Hà Nội - Bắc Giang thành đường cao tốc
1 Likes
Bot DSH là tuyến huyết mạch được ưu tiên mà,còn có thêm bộ quốc phòng tham gia thì làm nhanh như cơn gió ấy
Thằng lái này nó dựa vào thanh khoản thấp của DSH mà phá chart quá
Kệ bà nò,nó chỉ phá được trèn ngắn hạn thôi,dài hạn tý nữa thì kết quả kinh doanh DSH quyết định xu hướng.
1 Likes
có đạn thì gom thêm giá tốt chứ xoắn gì bác
2 Likes
DSH khớp thỏa thuận 6 triệu cổ giá hơn 15 , ai mua , ai bán chuẩn bị cho trận đánh lớn
1 Likes
Từ đầu tháng 4 đến giờ khớp thỏa thuận 14,5 triệu cổ / 31 triêu cổ lưu hành < vì có 4 triệu cổ hạn chế giao dịch > Vậy ai mua đây , chuẩn bị cho 1 trận đánh lớn đưa DSH về đúng giá trị P/E=10 nhé
1 Likes