HII – Món rất hời cho nhà đầu tư trung hạn
Thị giá hiện tại: 6.014 đ/cp
Số lượng cp: 73,7 triệu
Lợi nhuận sau thuế kế hoạch 2024: 93 tỷ
Lợi nhuận sau thuế quý 1/2024: 30,7 tỷ
Eps ước tính (forward) 2024: > 1.200đ/cp
Giá trị hợp lý (định giá): Trên 10.000đ/cp
Tiềm năng tăng giá từ 50-100% cho thời gian nắm giữ từ 3 tháng đến dưới 1 năm
Báo cáo tài chính tốt:
Tai ngày 31/3/24: Tổng nợ: 908 tỷ, Vốn chủ sở hữu: 995 tỷ
Trong tổng nợ thì khoản vay ngân hàng là chừng 500 tỷ
Tiền và tương đương tiền: 214 tỷ
Khoản cho vay ngắn hạn và phải thu khác trong tổng tài sản không lớn, giá trị: 102 tỷ
Biên lợi nhuận được cải thiện rõ rệt trong quý 1/2024 nhờ giá hạt nhựa giảm sâu khi doanh thu giảm 40% so với cùng kỳ nhưng lợi nhuận sau thuế chỉ giảm nhẹ 5%
Doanh thu, lợi nhuận quý 1/2024 tăng trưởng so với quý 4/2024 lần lượt là: 12% và 80%
Hiện thị giá HII đang rất rẻ so với định giá
Với tình hình kinh doanh thuận lợi cho các doanh nghiệp ngành nhựa trong năm 2024 nhờ giá hạt nhựa giảm sâu, quý 2/2024 dự báo lợi nhuận của công ty tiếp tục tăng trưởng mạnh so với mức nền thấp cùng kỳ năm trước. Vì vậy, sau khi báo cáo tài chính quý 2 được công bố, thị giá HII hoàn toàn có thể về mệnh.
Thêm lý do để giá cp HII về mệnh và vượt mệnh:
Trong quá khứ, công ty từng có 2 đợt phát hành cho cổ đông hiện hữu với giá phát hành bằng và cao hơn mệnh giá:
Ngày 3/5/2018: Phát hành thành công tỷ lệ 1:1, tổng lượng phát hành: 13,6 triệu cp, giá phát hành: 14.000đ/cp
Ngày 20/4/2022: Phát hành thành công tỷ lệ 1:1, tổng lượng phát hành 36,8 triệu cp, giá phát hành 10.000đ/cp