Một cổ Bank cho điểm mua vượt đỉnh

, , , , , , , , ,
                               CỔ BANK CHO ĐIỂM MUA VƯỢT ĐỈNH

1, Xu hướng ngành Bank

  • Ngành Bank có KQKD Q4 tốt với 19/20 CP ra BCTC chính thức: 15/19 Bank tăng trưởng dương; 8/19 tăng trưởng trên 50% svkc.

  • Ngành Bank có vốn hóa lớn nhất thị trường (chiếm khoảng 30%)

  • Với mục tiêu GDP 2025 là 8%→ Dự phóng tín dụng tăng trưởng 16%

  • Nợ xấu có dấu hiệu tạo đỉnh vào Q3 và Q4/2024

  • Tỷ giá bớt căng thẳng, NIM ổn định.

  • Nhiều văn bản của Chính Phủ và NHNN gỡ vướng cho ngành

  • Định giá thấp hơn trung bình dài hạn, với P/B khoảng 1,5 lần, giảm 13% so với trung bình giai đoạn 2012-2024.

  • Bank là ngành có chất lượng nhà đầu tư tốt nhất

  • Sóng nâng hạng nhiều CP Bank nới room ngoại, Bank là CP yêu thích của tổ chức và khối ngoại

2, Cổ phiếu TPB:

a, Nội tại DN:

  • Thị giá vốn: 43 ngàn tỷ

  • CCCĐ: 65% CĐCH

  • Chi phí huy động: COF 3,77; NIM: 3,54

  • Hiệu quả hoạt động: TSLN/Vốn (ROE) đạt 17,27%.

  • Tỷ lệ nợ xấu: 1,52; trích lập dự phòng 81,3%

  • P/E 7,2; P/B 1,16

b, Kết quả kinh doanh

c, Thu nhập lãi thuần và lợi nhuận ròng

d, Lợi thế cạnh tranh:

  • Là ngân hàng tư nhân nhỏ, cơ cấu cổ đông cô đặc nên tính năng động cao

  • Ngân hàng đi lên từ đáy lợi nhuận, có thời gian tích lũy đủ lâu

  • Có thế mạnh trong cho vay tiêu dùng nên GDP tăng thì dư nợ tăng

  • Tăng trưởng tín dụng đạt 18,8% trong top 5 của hệ thống, CASA 19,3% nằm trong top 7

  • Nợ xấu đã tạo đỉnh nên từ quý 4 ngân hàng không phải tập trung nhiều cho xử lý nợ mà tập trung tăng trưởng tín dụng

  • Casa tăng trưởng tốt 2 năm liền và đạt 40,6% vào Q2/2024

  • NIM tăng trưởng trong 4 quý gần đây (Q4 giảm)

  • Ngân hàng tiên phong trong chuyển đổi số nên tiềm năng tăng trưởng lớn

  • Ngân hàng tiên phong trong phát triển bền vững nên thu hút vốn ngoại tốt

  • Dư nợ cho vay BĐS ít dư nợ trái phiếu DN giảm (5,94- 4,65%)

e, Đồ thị kỷ thuật

Video phân tích chi tiết và đầy đủ trong trang cá nhân, các bạn vào xem thấy hay cho mình 1 like và giới thiệu cho người thân bạn bè cùng xem nhé!

1 Likes