PC1 - GAME THOÁI VỐN HẤP DẪN CHƯA AI BIẾT? CỔ PHIẾU HỒI PHỤC CUỐI NĂM
Ae nào lười đọc hoặc muốn hiểu rõ hơn thì coi video nhé: https://youtu.be/TPDSqCDhA18
1) Sơ lược về PC1:
Trải qua 59 năm hình thành và phát triển, PC1 là một trong các doanh nghiệp hàng đầu với sứ mệnh xây lắp các công trình truyền tải điện quốc gia, các mảng hoạt động chính của PC1 bao gồm: Xây lắp, BĐS, Năng lượng, Bán hàng hóa & vật tư.
2) Doanh nghiệp đã đi qua giai đoạn xấu nhất?
BCTC quý 2 của doanh nghiệp phản ánh bức tranh xám xịt khi PC1 lỗ 11 tỷ và tiếp tục đi xuống kể từ Q3/2022. Nguyên nhân khiến PC1 lỗ:
-
Chi phí lãi vay tăng mạnh 31% so với cùng kỳ năm trước
-
Đóng góp từ mảng thủy điện suy giảm mạnh do tình hình thiếu nước chung trong mùa nắng nóng trong năm 2023
-
Chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp tăng mạnh do các chi phí phát sinh từ KCN Nomura.
Tuy nhiên kế hoạch kinh doanh của PC1 sẽ khởi sắc từ cuối 2023 nhờ vào:
-
Các dự án thủy điện đã bắt đầu có nước trở lại
-
Dự án Nickel bắt đầu hoạt động và xuất khẩu quặng từ tháng 4/2023, ước tính đóng góp ~ 650 tỷ VND doanh thu trong nửa sau 2023 khi đã kí hợp đồng với Trafigura - một trong những doanh nghiệp mua bán kim loại lớn ở phạm vi toàn cầu. Ước tính đưa ra với giả định giá Nickel ở mức an toàn (quanh 19000 USD/T). Hiện tại giá Nickel đang quanh 20000 USD/T.
-
Chủ trương khởi công đường dây 500kV Quảng Trạch - Phối Nối diễn ra sớm hơn dự kiến, đây cũng là một trong các dự án lớn PC1 có theo sát với quy mô hơn 1 tỷ USD.
-
Các nội dung trong quy hoạch điện VIII được chính phủ đẩy mạnh, với cương vị là 1 trong các doanh nghiệp xây lắp lớn nhất sàn thì lượng backlog của PC1 sẽ tăng lên đáng kể khi các dự án tiềm năng còn rất nhiều.
3) Game thoái vốn hấp dẫn?
- Thương vụ thâu tóm PC1 đã diễn ra từ 2020 sau khi Dragon Capital và một số quỹ ngoại thoái vốn. Cụ thể BIM GROUP đã núp bóng dưới CTCP BHES để thực hiện mua lại toàn bộ số cổ phiếu được bán ra với giá mua trung bình quanh 17000đ/ cổ phiếu. BIM GROUP đang là cổ đông lớn thứ 2 nắm giữ 17.75% cổ phần PC1.
Hiện tại BIM GROUP đang dự định thoái vốn cho một đối tác Nhật Bản, bên mua hiện tại được cho là Sojitz và đây là một trong những thương vụ hấp dẫn. Nhà đầu tư có thể tham khảo chi tiết hơn ở video phía trên nhé. Các thông tin hiện tại chưa được công bố, nhưng một khi đã “rõ ràng” thì cơ hội cũng sẽ ít đi… Các anh Nhật Bản đã mua thì ít khi mua giá thấp…
Mạnh dạn dự đoán PC1 sẽ có upsize tốt từ giá 30 của hiện tại. Ít nhất 20% 
Các bác coi video ủng hộ em 1 like 1 sub nhé.
