Công ty Chứng khoán Vietcap (VCSC) duy trì khuyến nghị mua và điều chỉnh tăng 16,1% giá mục tiêu của cổ phiếu của Ngân hàng thương mại cổ phần Kỹ thương Việt Nam (mã chứng khoán: TCB) lên 32.500 đồng/cổ phiếu khi VCSC điều chỉnh tăng 5,1% dự báo tổng lợi nhuận chung lần lượt thay đổi tăng 0%; tăng 4,6%; tăng 4,4%; tăng 5,9% và tăng 8,2% trong năm 2025, 2026, 2027, 2028 và 2029.
CẬP NHẬT TIN TỨC NGÀY 05/03: 1. QCG: Cổ phiếu QCG tăng nóng giữa lúc CEO Quốc Cường Gia Lai úp mở về dự án lớn tại Đà Nẵng. 2. DXG: Đất Xanh hoàn tất chào bán hơn 150 triệu cổ phiếu. 3. PSH: Đình chỉ giao dịch cổ phiếu PSH của Dầu khí Nam Sông Hậu. 4. HPG: Sau ‘cú đấm thép’ Dung Quất 2, Hòa Phát muốn làm siêu dự án 43.000 tỷ đồng phục vụ tuyến đường sắt tốc độ cao. 5. KBC: Tiền sử dụng đất dự án Tràng Cát tăng lên gần 17.800 tỷ đồng sau điều chỉnh quy hoạch. 6. IDC: ‘Nối gót’ Vingroup và Novaland, công ty con của IDICO muốn góp sức vào đề án 1 triệu căn nhà ở xã hội. 7. DIG: Liên tiếp ‘vỡ’ kế hoạch kinh doanh, DIC Corp đóng cửa toàn bộ chi nhánh hoạt động. 8. VIB: Ngân hàng của Chủ tịch Đặng Khắc Vỹ đặt mục tiêu lãi hơn 11.000 tỷ năm 2025, dự kiến chia cổ tức tiền mặt tối đa 7%. 9. DHC: Thông qua quyết định tạm ứng cổ tức đợt 1/2024 bằng tiền mặt với tỷ lệ 10% (1.000 đồng/cp). Ngày thanh toán dự kiến là 9/4/2025. 10. KTS: Thông báo ngày 11/3/2025 là ngày đăng ký cuối cùng để chi trả cổ tức niên độ 2023 - 2024 tỷ lệ 10% (1.000 đồng/cp). Ngày thanh toán dự kiến là 10/4/2025.
Song song đó, Canada và Trung Quốc đã có những động thái đáp trả trước các chính sách thuế quan của ông Trump. Tình hình này làm dấy lên những lo ngại sâu sắc rằng một cuộc chiến thương mại toàn cầu đang hình thành, từ đó đè nặng lên triển vọng tăng trưởng kinh tế và buộc các ngân hàng trung ương lớn phải tiếp tục cắt giảm lãi suất. Điển hình có thể thấy, DXY giảm xuống mức thấp nhất trong 3 tháng do những lo ngại về tác động tiêu cực từ chính sách thuế quan của Mỹ.
TCB , phiên thứ 3 dòng tiền lớn vào mạnh, hai phiên rung lắc nhưng CP hấp thụ rất tốt , vol nhỏ thể hiện NĐT không có nhu cầu bán ra => Xác suất cho nhịp bật tăng là khá cao khi lực cầu đẩy vào => Tiếp tục nắm giữ các cổ phiếu nhóm ngành ngân hàng
Hiện tại TCB đang giao dịch ở quanh đỉnh cũ nhưng P/E TCB đang giao dịch mốc 8.9 thấp hơn trung bình cổ phiếu nhóm ngân hàng như TPB HDB LPB. mình tin chắc rằng vốn hóa TCB sẽ cộng thêm 20% nữa khi TCBS niêm yết, thậm chí trong phiên hôm rồi mình vẫn cho khách hàng mình mua thêm dưới 26
Sâu hơn chút về KBC nhé ac, theo báo cáo đánh giá của CTCK, trong trường hợp khả quan thì năm 2025
KBC có thể đạt mục tiêu Dthu 4700 tỷ; LNST 1500 - 1600 tỷ; Cách rất xa mục tiêu mà anh Tâm đen đặt ra là 10.000 tỷ Dthu và 3200 tỷ LNST
Tuy nhiên mức LNST 1500 tỷ cũng đã khá tốt rồi, nêu so với 2024 thì KBC có thể tăng trưởng lợi nhuận 244%.
Giá trị hợp lý của KBC rơi vào khoảng 38k/cp upsize ~ 25%.
CTG với câu chuyện tăng vốn
EIB với câu chuyện thâu tóm
Năm nay ko có bank trong danh mục là 1 sai xót nhỉ
2025 có thể là cột mốc quan trọng, khi ban lãnh đạo từng đặt mục tiêu:
- Vốn hóa TCB đạt 20 tỷ USD
- TCBS đạt 5 tỷ USD
- IPO TCBS hoặc phát hành riêng lẻ → Đây có thể là yếu tố giúp thị trường định giá lại cổ phiếu TCB!
xúc
Tài sản, lợi nhuận top đầu; vốn hoá đang tóp dưới; Lợi nhuận 2025 dự đoán bằng vốn đều lệ; giá hợp lý hiện tại phải cỡ 55k
VND vừa khuyến nghị STB với upside 33%
Tăng trưởng tín dụng thúc đẩy NII, nhưng NIM thu hẹp làm hạn chế dư địa tăng Chúng tôi dự báo thu nhập lãi thuần (NII) sẽ tăng 11,6% svck trong năm 2025, nhờ tăng trưởng tín dụng 13,0% svck, do phục hồi nhu cầu vay bán lẻ, đặc biệt là vay kinh doanh hộ gia đình (chiếm 40% dư nợ cho vay). Tuy nhiên, NIM dự kiến thu hẹp 14 điểm cơ bản svck, do chi phí vốn tăng nhanh hơn lợi suất tài sản, dưới áp lực từ chi phí huy động và giấy tờ có giá tăng cao. Dù tăng trưởng tín dụng vẫn duy trì đà tăng, NIM giảm sẽ phần nào làm ảnh hưởng đến mức tăng trưởng của NII trong năm 2025… Lợi nhuận từ thoái vốn Phong Phú sẽ thúc đẩy thu nhập ngoài lãi trong năm 2025 Chúng tôi dự báo thu nhập ngoài lãi sẽ tăng 78,4% svck trong năm 2025, nhờ khoản lợi nhuận đột biến từ ghi nhận tiền bán Phong Phú và tăng trưởng thu nhập phí. STB dự kiến sẽ ghi nhận ~2.800 tỷ đồng từ thương vụ này, đóng góp đáng kể vào thu nhập khác. Ngoài ra, chúng tôi kỳ vọng thu nhập phí sẽ tăng 10% svck, hưởng lợi từ sự phục hồi của mảng bảo hiểm, góp phần thúc đẩy tăng trưởng của Non-II. Hoàn nhập dự phòng trái phiếu VAMC củng cố lợi nhuận Chúng tôi dự báo LNST sẽ tăng mạnh 52,9% svck trong năm 2025, vượt xa mức tăng 20,7% svck của lợi nhuận trước dự phòng, nhờ hoàn nhập dự phòng khoảng ~1.800 tỷ đồng. Mức hoàn nhập này được hỗ trợ bởi: 1) hoàn nhập 3.400 tỷ đồng từ trái phiếu VAMC, sau khi thu hồi toàn bộ tiền từ thương vụ Phong Phú; và 2) chi phí trích lập cho vay khách hàng giảm 20%, nhờ tỷ lệ hình thành nợ xấu cải thiện, trong bối cảnh thu nhập cá nhân phục hồi. Thương vụ bán 32,5% cổ phần sẽ tạo giá trị đáng kể và thúc đẩy nâng định giá Thương vụ tiềm năng bán 32,5% cổ phần của STB được xem là yếu tố chính thúc đẩy nâng định giá. STB kỳ vọng thu về khoản LNTT bất thường đạt 20.000 tỷ đồng từ thương vụ này. Việc thoái vốn, gắn liền với tài sản đảm bảo của trái phiếu VAMC, sẽ giúp giảm giá trị trái phiếu, cải thiện tỷ lệ an toàn vốn (CAR). Với CAR hiện tại ở mức 10,1% và dự thảo từ NHNN nâng CAR tối thiểu lên 10,5%, thương vụ này giúp cải thiện đáng kể vị thế tài chính và định giá của STB, dù thời gian thực hiện vẫn chưa được xác định.
Sacombank đã cập nhật thông tin cổ đông sở hữu từ 1% vốn điều lệ trở lên của ngân hàng với số lượng cổ đông giảm từ 6 xuống còn 5 thành viên. Theo đó, quỹ Amersham Industries Limited đã không còn trong danh sách cổ đông sở hữu trên 1% vốn tại ngân hàng.
Trước đó, quỹ này sở hữu hơn 19,04 triệu cổ phiếu, tỉ lệ 1,01%. Người liên quan đến cổ đông này sở hữu hơn 20,71 triệu cổ phiếu, tỉ lệ 1,1%.
Danh sách cổ đông sở hữu từ 1% vốn tại Sacombank.
Quỹ Norges Bank cũng đã giảm lượng cổ phiếu sở hữu từ 23,98 triệu cổ phiếu xuống còn hơn 20,97 triệu cổ phiếu, tương đương tỉ lệ 1,11%.
Cá mập Pyn Elite Fund sở hữu nhiều cổ phần nhất tại Sacombank cũng đã giảm hơn 10,8 triệu cổ phiếu so với lần công bố trước xuống gần 115,8 triệu cổ phiếu, tương ứng 6,14%.
Ngược lại, duy nhất quỹ ngoại SCB Vietnam Alpha Fund Not For Retail Investors nâng tỉ lệ sở hữu lên 1,57% vốn Sacombank. Cổ đông cá nhân duy nhất sở hữu trên 1% là ông Dương Công Minh - Chủ tịch HĐQT Sacombank nắm giữ hơn 62,56 triệu cổ phiếu STB, tương ứng tỉ lệ 3,32%.
Ngày 25/4 tới đây, ĐHĐCĐ Sacombank dự kiến sẽ được tổ chức từ 7h30 đến 11h30 tại Trung tâm Hội nghị White Palace (quận Phú Nhuận, Tp.Hồ Chí Minh) dưới hình thức trực tiếp. Ngày chốt danh sách cổ đông được quyền tham dự là 10/3. Các nội dung dự kiến trình ĐHĐCĐ vẫn chưa được ngân hàng công bố.
STB chạm hotro 39 bật rất mạnh
