TCB: Nắm bắt cơ hội tăng trưởng
Ngân hàng TMCP Kỹ Thương Việt Nam (TCB) đang cho thấy những tín hiệu tích cực, thu hút sự quan tâm của giới đầu tư.
Kết quả kinh doanh khả quan:
- LNTT cả năm 2024 đạt 27,5 nghìn tỷ đồng, tăng trưởng 20,3% so với cùng kỳ năm trước.
- Tín dụng tăng trưởng tốt và ổn định.
- Chất lượng tài sản vẫn ổn định với tỷ lệ nợ xấu là 1,12% và hệ số LLR là 114%.
Triển vọng tích cực:
- Dự báo lợi nhuận ròng giai đoạn 2024-2026 tăng trưởng lần lượt là 26,5%/17,9%/19,4%.
- TCB có vị thế tốt để hưởng lợi từ đà hồi phục của thị trường bất động sản.
- Ngân hàng đang tập trung vào phân khúc cho vay bất động sản và có các chỉ số CAR, ROA, CASA thuộc nhóm cao nhất ngành.
Khuyến nghị đầu tư:
- khuyến nghị MUA cho TCB.
- Giá mục tiêu là 34.100 đồng, tiềm năng tăng giá 24%.
- TCB đang giao dịch với P/B trượt dự phóng 1 năm là 1 lần, cao hơn bình quân lịch sử 0,4 độ lệch chuẩn.
Lưu ý: KQKD quý 4/2024 dưới kỳ vọng do tỷ lệ NIM và thu nhập từ hoạt động dịch vụ thấp hơn dự báo.