Gửi các bro tham khảo nhé:
2 Likes
Thấy mọi người phân tích BCTC sôi nổi quá, mình cũng gửi một chút chia sẻ của bản thân:
-
Về quyết định mua bán: tùy mỗi người sẽ xác định mua ITC vì gỡ các dự án trọng điểm (Sabinco và Star Village) hay theo số KQKD, nếu bro nào mua vì số KQKD Q4 thì nên bán.
-
Về KQKD tổng thể 2025 thì quan điểm mình là có cải thiện, không gọi là quá tệ. Tất nhiên là BCTC Q4 có những điểm gợn mà ĐHCĐ này chúng ta nên hỏi ban lãnh đạo
-
Thời điểm 2019-2022 số LN ITC khá tốt là do bàn giao chung cư Terra Royal, thời điểm đó mở bán 3x-4x triệu/m2 (mở bán lúc mặt bằng giá thị trường thấp, các năm sau bàn giao mới hạch toán lợi nhuận) dù giá bán đã thấp hơn giá hiện nay rất nhiều mà ITC đã có quá khứ hạch toán số LN rất tốt
Về quan điểm cá nhân của mình thì mình vẫn nắm giữ với những lý do sau:
- Mình nhìn ITC là case unlock tài sản, hiện P/B đang 0.5x trong khi Sabinco ở các bước cuối trước khi triển khai; Star Village cần thời gian để xử lý 8000m2 còn lại ở giai đoạn 2, giai đoạn 1 thì đã xong 1/500 chờ xây chung cư. Giá vốn 2 dự án này rất thấp, giờ bán dưới giá vốn thì thấp luôn khung nhà nước trong tương lai thì khá vô lý, dù xảy ra trường hợp vô lý vậy thì ITC định giá tiệm cận về P/B 1 lần
- Vẫn còn 27 căn Terra Royal chưa bán, xưa ITC mở bán giá thấp mà vẫn book nhiều lợi nhuận, thì với giá hiện nay thì cty khó lòng mà bán dưới giá vốn được
- Q3 - 2025 ITC book biên ln khá tốt từ Terra Flora nhơn trạch, Q4 -2025 lại book lỗ, có thể là cơ cấu giữa các quý, dù là lý do gì đi nữa thì mình sẽ giảm kỳ vọng về dự án này
- Cơ cấu tài chính ổn, dư nợ vay ít, phân khúc sản phẩm trung bình thấp,…
=> Tổng kết lại: Định giá ITC hiện nay về cá nhân mình đánh giá đủ biên an toàn trong bối cảnh 2 dự án trọng điểm của doanh nghiệp được gỡ khó. Rủi ro thì ITC có những điểm gợn mà chúng ta đều thấy và không thể loại bỏ khi nắm giữ.
6 Likes
Rất khách quan
1 Likes
hiện tại cục lợi nhuận chưa phân phối của ITC cũng đã to tới 390 tỷ rồi. Trong khi đó, tổng tài sản tăng lên 4.223 tỷ. unlock tài sản, và unlock cả cục tiền cổ tức tích lũy nhiều năm chưa chia.
3 Likes
Có khi nào mỗ hứng được 11.x không? Mức giá đôi tháng trước nêu ra khéo thừa gạch xây nhà
1 Likes
Bố khỉ! Lái vẫn chặn éo cho lên.
đến giờ này thì mình tin BLĐ của ITC chơi quá bẩn bựa
3 Likes
Các cụ nghĩ sao khi giao dịch mỗi ngày chưa tới 50k nhưng bị đạp giảm 3% vẫn không có người mua để đở giá. Còn suy nghĩ: à là lái đạp để gom thì cũng ngây thơ chán vì giao dịch kiểu này thì mua 100k phải bỏ ra hơn 2ty để vừa gom vừa kéo( nếu gom và kéo thuận lợi thì thời gian kéo và bán mất 2 tuần lãi được 1k - 7%) có đáng để lái làm không vây.
1 Likes
ITC muốn mua vào thì chờ đến các mốc sau:
- Ra tin khởi công Sabico
- Chia tách tăng vốn >1:1
- Ban LD có cam kết một kết quả nào đó trong thời gian tới ở DHCD (lợi nhuận đột biến, cam kết biên lãi gộp)
Còn không có tin gì nhưng dòng tiền vào kéo lên 15 với lượng mua bán trugn bình 500k cổ mỗi phiên thì có thê vào hàng
Mình nói rồi, lãnh đạo không muốn cổ tăng giá thôi, họ mà muốn tăng 2x -3x thì chỉ cần quăng tờ A4 về nội dung gì đó là đủ kéo 2x 3x rồi
1 Likes
Lòng tham vô đáy, câu để đời của thế hệ đi trước. Theo dõi một thời gian thì thấy nhiều bác theo trường phái Giá trị nhưng đến giờ lời chắc cũng không còn mấy. Lỗ khéo cũng không ít. Giai đoạn rồi với tin sabinco lượng kẹp cũng nhiều, võ đoán thì DN cũng bị động, không tính được các vướng mắc.
1 Likes
Trường vốn hay không ngại kẹp thì rồi cũng sẽ ổn vì về lý thuyết dự án không vi phạm nên nếu có chỉ là bổ sung, hoàn thiện cho đầy đủ quy định nên sabinco cũng sẽ sớm khởi công. Cái chính với nhỏ lẻ là không có thông tin, bọn lãnh đạo mà thương cổ đông thì thằng chủ tịch sẽ gửi tâm thư chú tết kèm chía sẻ thông tin để cổ đông an lòng. Nhưng chỉ có mơ
Kiểu này tra tấn hết Quý 2 rồi
1 Likes
Thêm 10 năm nữa ITC không tăng giá 
Mấy nay các cụ lỡ mua cứ bỏ đấy đừng để ý nữa, sang GVR (sắp tới PHR DPR) mua thì sau 1 tháng bù lại được lỗ ITC rồi, chờ khi nào có dấu hiệu như mình nói vào ôm thêm trung bình giá
ITC có 2 chỉ dấu mua: dòng tiền mua vào và khả năng chia tách tăng vốn. Mấy cái FA hay lợi nhuận không cần quan tâm vì với đống tài sản kim cương kia thì chịu khó tí (làm báo cáo) là có ngay lãi ngàn tỷ một năm rồi tha hồ mà kéo lên x3 x4 lần
1 Likes
BCTC soát xét 6T.2025 thể hiện quỹ lương khối quản lý tăng từ 3.9 tỷ năm 2024 lên 9.1 tỷ năm 2025. Tức là tăng quỹ lương gần 3 lần. Trong khi cổ đông không tấy mùi cổ tức gì trong 5 năm. Có vẻ ITC không fair với cổ đông nhỉ.
Đừng kết luận quá sớm bác.
Quỹ tây đã ngồi vào mâm, mà bọn này rõ vì mục đích lợi nhuận. Đơn giản là chưa đến lúc thôi.
No pain no gain
2 Likes
Nói chung tình hình là ai cũng vào giữ chỗ hết rồi, có về 11 thanh khoản vẫn thế thôi, sắp đến ngày hái quả cứ chờ thêm 6 tháng cũng chả sao, cũng ngồi chill chill chém gió coi như gửi tiết kiệm thôi, càng xuống thấp càng an toàn, phi lên lại loay xoay canh chốt đến mệt
2 Likes
Tưởng blđ bảo kê giá 13 để vay vốn mà các cụ
1 Likes
Bảo kê dài hạn thôi, ngắn hạn thì các cụ ấy im im dập mẹ xuống 10-11 gom hàng. Vơi vol như mấy ngày trước nếu lãnh đạo có tư cách sẽ không có chuyện ATC lấy vài chục k ra đạp như thế. Em mà như các cụ ấy, mỗi ngày cứ đặt sẳn 30k giá 13k hứng hết ai muốn bán. Đố anh nào dám đạp hàng của lão gia. Sang nhìn VMD giữ giá, trả cổ tức thế nào mà học hỏi.
Chỉ khi các cụ xóa pic này, không mua không bán nữa thì cổ mới duy trì được nền 13. Còn tăng được hay không PHỤ THUỘC HOÀN TOÀN ý chí của giới chủ, đừng có lấy mấy cái FA, GIẤY PHÉP ra phân tích nữa, vô ích thôi.
3 Likes
Này thì 13, nhưng thà đạp thế này lại hay
1 Likes
Thật ko tin được